El Tao De Riesgo Vs Recompensa

El Tao de Riesgo vs Recompensa En la superficie, el riesgo contra la recompensa parece simple. Sólo asegúrese de que usted tiene una relación de doce y cincuenta y siete de la tarde de riesgo / recompensa y - ¡listo - se puede volver a la búsqueda de esa entrada perfecta. Pero como tantos conceptos comerciales, lo que parece sencilla tiene mucha profundidad, con mucho espacio para los errores y gran oportunidad. Una comprensión superficial de riesgo / recompensa simplemente no le hacen justicia. Tenemos que mirar más de cerca para asegurar que nuestro comercio puede ser tan buena como puede ser. Lo básico: ratios de riesgo / recompensa Conocer la relación riesgo / recompensa de sus operaciones debe ser una de sus actividades de comercialización de pan y mantequilla. ¿Cuál es su pérdida potencial en comparación con la ganancia potencial? Por ejemplo, algunos comerciantes como Paul Tudor Jones buscan hacer cinco veces el riesgo en el comercio, lo que da una relación riesgo / recompensa de 1: 5. Otros pueden mirar para hacer una cantidad igual a su riesgo, dándoles un perfil de riesgo y recompensa de 1: 1. El punto no es necesariamente para escoger uno u otro - lo que viene después, cuando establece los objetivos de su sistema de comercio - pero para asegurarse de que conoce el riesgo / recompensa del comercio que va a colocar. Una obsesión malsana Tiende a haber una obsesión enfermiza entre algunos comerciantes con tener una alta relación riesgo / recompensa (1: 3 es muy común), lo que conduce a un comportamiento comercial no tan útil a veces. Por ejemplo, no es bueno que se pega un objetivo de beneficio tres veces la distancia de la parada y simplemente con la esperanza de que es suficiente para hacer que su sistema de comercio rentable. En cambio, el perfil de riesgo / recompensa del comercio debe ser cuidadosamente considerado en base a la oportunidad que se presenta delante de usted, y cómo se implementa el comercio para producir el mejor resultado. El problema de centrarse en una visión simplista de riesgo y recompensa (como todas las operaciones deben tener una proporción de 1: 3), es que conduce al comerciante hacer las cosas al revés. El carro delante del caballo Algunos comerciantes pondrán un apretado stop-loss sólo para que puedan tener una relación de riesgo y recompensa adecuada, pero esto es poner el carro delante del caballo. Apriete la parada para la fabricación de una relación riesgo / recompensa superior no funciona. Usted simplemente no puede convertir una mala oportunidad en una buena moviendo la parada más cerca de la entrada. De hecho, si se piensa en ello, lógicamente, tiene sentido tener la parada más lejos en un comercio de calidad inferior como una parada apretada es muy probable que se dispare. En su lugar, esperar una oportunidad con un perfil naturalmente alto riesgo / recompensa y luego colocar su parada donde es más probable alcanzar los objetivos de su sistema de comercio. (Para los estudiantes de Van Tharp - esto es lo que quiere decir cuando habla de tener una relación 1: 3 de riesgo / recompensa Encontrar oportunidades que tienen un perfil favorable de riesgo / recompensa, en lugar de su fabricación.) Riesgo / recompensa vs tasa de ganancias Configuración de perfil de riesgo / recompensa de su sistema es un equilibrio entre la consistencia (win rate) y la rentabilidad (riesgo / recompensa) Un sistema que hace menos beneficios, pero es más fácil para el comercio, ya que gana más a menudo puede ser una mejor opción para los comerciantes más un sistema comercial más agresiva con triunfos más grandes y más pérdidas. Para alterar la relación riesgo / recompensa, podría acechar a un punto de entrada en un plazo de tiempo inferior. lo que mejorará la rentabilidad y disminuir el riesgo. Por el contrario, se podría ampliar el stop-loss, que disminuirá la recompensa, pero aumentar la tasa de ganancias. Ninguna de estas cosas va a convertir una buena oportunidad en una mala o viceversa. Ellos sólo van a permitir que el comerciante para cumplir diferentes objetivos, si el objetivo es crear un sistema más fácil que gana más a menudo, por lo tanto es más fácil para el comercio, o un sistema de comercio más rentable con los ganadores más grandes (que podría ser difícil de comercio). Formas de calcular el riesgo / recompensa Otra área en la que una visión demasiado simplista de riesgo / recompensa cae es evaluar el perfil de riesgo / recompensa de un sistema de comercio. Hay tres medidas de riesgo / recompensa que deben ser considerados: Dirigidos al riesgo / recompensa Riesgo actual / recompensa Eficaz del riesgo / recompensa Dirigida riesgo / recompensa es lo que comúnmente conocemos como la relación riesgo / recompensa. Se basa en el perfil de riesgo / recompensa del comercio antes de la entrada. Por ejemplo, si usted está buscando para hacer 3 unidades por cada unidad que corre el riesgo, entonces su relación riesgo / recompensa específica es de 1: 3. La corriente de riesgo / recompensa es el perfil de riesgo / recompensa en directo de su comercio, ya que cambia a lo largo del ciclo de vida de su posición. Por ejemplo, usted puede comenzar con una relación específica de 1: 2, y luego pasar paradas, tomar ganancias, o añadir al comercio como parte de sus normas de gestión del comercio. Perfil de riesgo / recompensa actual del comercio se verá alterada drásticamente mientras que es en vivo en el mercado. Un comercio que mejora la relación riesgo / recompensa es superior a uno que lo mantiene estática. La relación efectiva de riesgo / recompensa es su perfil de riesgo / recompensa que termina en una serie de operaciones. Por ejemplo, el ganador promedio podría ser tres veces más grande que su pérdida media. En este caso, es posible que tenga un riesgo apuntado / recompensa de 1: 2. Si su pérdida promedio es de 0.3 y el triunfo promedio es de 0.9, hay que dividir su ganancia media por su pérdida promedio para revelar un eficaz del riesgo / recompensa de 1: 3 - mucho mejor de lo que parecía en la superficie. Por supuesto, es posible que tenga la inversa. Un sistema que se dirige a 1: 3 podría terminar con una recompensa efectiva del riesgo de 1: 1,5 o peor. Se pone interesante cuando se empieza a ejecutar comparaciones con las tasas de ganar por coeficientes de Por ejemplo, ¿preferiría tener una estrategia de negociación que hace un promedio de 0.9 y pierde en promedio 0,3. (Para una eficaz del riesgo / recompensa de 1: 3) con un 60 tasa de ganancias%, o un sistema con un riesgo apuntado / recompensa de 1: 3 y una tasa de ganancias del 40%? Sin un conocimiento detallado de riesgo / recompensa, muchos comerciantes elegirían el sistema con el 1: 3 apuntado riesgo / recompensa y el 40% tasa de ganancias. Pero si usted agarra el concepto de análisis eficaz de riesgo / recompensa, es posible encontrar el sistema que hace 0.9 simplemente le convenga mejor. Sería más fácil para el comercio, y es de mayor calidad que le permite operar en un tamaño más grande. Tenga en cuenta su riesgo / recompensa de manera integral Hay varias estrategias que pueden parecer superficialmente como que no tienen sentido desde un punto de vista de riesgo / recompensa, pero sirven un papel crucial en un sistema de comercio consistente. Por ejemplo, usted podría tener parte del comercio que se tome rápidamente para mantener la tasa de ganancias de altura, minimizar las pérdidas, el comercio lo que está delante de ti, y salvaguardar su psicología. O usted puede tomar una pequeña posición en el mercado, así que usted puede beneficiarse en caso de que comprar la entrada por inmersión no es golpeado. Al mirar el perfil de riesgo / recompensa del comercio, debe tener en cuenta todo el comercio con todos sus componentes entradas y salidas. en lugar de sólo una parte individual. Cada comercio que puso en debe estructurarse para ofrecerle el perfil de riesgo / recompensa más favorable para las actuales circunstancias generales. En cuanto a piezas sueltas en el aislamiento podría significar no llega a ver el bosque por los árboles. ¿Que tal tu? ¿Qué riesgo / recompensa relación crees que es aceptable en sus operaciones? ¿Cómo se estructura el perfil de riesgo y recompensa en sus operaciones? Sobre el Autor Sam Eder es un operador de divisas y autor de la guía definitiva para desarrollar un sistema de comercio de Forex Ganar y el Curso de Forex avanzada para inteligentes Comerciantes (conseguir acceso gratuito). Él es el dueño de fxrenew. Si te gusta la escritura de Sam puede suscribirse a su boletín de noticias.